Ano ang Dapat Mong Malaman Tungkol sa Mortgage Refinancing

Ang mortgage refinancing ay ang lahat ng galit kapag drop ang mga rate ng interes. Ang mga rate ay hindi kailangang mag-drop masyadong malayo, alinman, bago ang mga marka ng mga may-ari ng bahay magpasya na ang refinancing kanilang mga pagkakasangla ay may katuturan. Ngunit ito ay hindi laging nagpapahiwatig ng pinansyal na pag-ibayuhin. Minsan, ang mortgage refinancing ay ang pinakamasamang bagay na maaari mong gawin.

Ano ang Mortgage Refinancing?

Ang pag-refinance ng isang mortgage ay nangangahulugan na ang mga may-ari ay nagbabayad ng kanilang umiiral na mortgage at pinapalitan ang mortgage na may bagong pautang. Sa pangkalahatan, ang mga gastos na nauugnay sa mortgage refinancing ay pinagsama sa utang, ibig sabihin ay idinagdag sila sa umiiral na balanse, na nadaragdagan ang halaga ng pautang.

Kapag ang halaga ng pautang ay nadagdagan, ang equity ng may-ari ay nabawasan.

Posible upang madagdagan ang prinsipal na balanse ng isang mortgage at babaan ang kasalukuyang pagbabayad ng mortgage. Iyon ang dahilan kung bakit maraming mga borrowers ang nakikibaka sa mortgage refinancing. Upang babaan ang kasalukuyang pagbabayad ng mortgage, ang termino ng utang ay pinalawig. Ngunit ang isang mas mababang pagbabayad ay maaaring hindi mabayaran sa katagalan. Ito ay madalas na isang panandaliang resolusyon.

Bakit Pinahuhusay ng Mortgage Refinancing ang Term ng Iyong Mortgage

Kapag pinalawig ang termino ng utang, mas gugugulin na bayaran ang mortgage nang buo. Kung kumuha ka ng utang kapag binili mo ang iyong bahay, marahil ito ay isang 30-taong pautang. Sabihin mong magpasya kang muling bayaran ang iyong mortgage sa katapusan ng 5 taon. Sa halip na umasa sa pagbabayad ng iyong utang sa loob ng 25 taon sa puntong ito, ikaw ay magbabayad sa mortgage na iyon sa loob ng kabuuang 35 taon.

Kung ang iyong orihinal na utang ay amortized para sa 30 taon sa isang $ 100,000 na mortgage sa 6% na interes, ang iyong buwanang kabayaran ay $ 599.55. Kung refinance mo na ang mortgage sa $ 103,000, sa 5.5%, ang iyong bagong pagbabayad ay $ 584.82. I-reset ang iyong utang sa isang 30-taong termino. Karamihan sa mga borrowers ay pumili ng isang 30-taong panahon ng pagbabayad ng utang sa pamamagitan ng mga hulog.

Gumagawa ka ng dagdag na 60 buwan ng pagbabayad at magbayad ng $ 35,065 higit pa sa buhay ng utang, kung nakatira ka sa ari-arian na sapat na sapat upang mabayaran ang iyong utang. Kung magpasya kang magbenta pagkatapos ng mortgage refinancing, mawawala sa iyo ang $ 3,000 ng equity, kasama ang kahit anong balanseng balanse na iyong binayaran sa orihinal na $ 100,000 na pautang.

Mga Gastos na May Kaugnayan sa Mortgage Refinancing

Ikaw ay maaaring magbayad para sa mga gastos ng mortgage refinancing sa pamamagitan ng mas mataas na rate ng interes o ang mga bayarin ay idaragdag sa iyong hindi nabayarang balanse ng mortgage dahil ilang mga may-ari ng bahay ang nagbabayad ng mga gastos sa cash. Walang libreng biyahe. Ang mga sumusunod ay mga tipikal na bayarin na binabayaran upang makuha ang Refinance:

• Pagsusuri
• Patakaran sa Pamagat
• Escrow
• Mga Pautang Pautang
• Origination
• Pagproseso
• Underwriting
• Wire
• Demand ng Tulong
• Application
• Pangangasiwa
• Pag-reconveyance
• Ulat ng Credit
• Notaryo
• E-mail doc
• Serbisyo sa buwis
• Pagre-record

Ito ay halos hindi katumbas ng halaga upang ibalik ang iyong mortgage upang makatipid ng $ 15 sa isang buwan sa ilalim ng mga pangyayaring ito. Sinasabi ng karamihan sa mga eksperto sa mortgage na dapat mong mabawi ang iyong mga gastos mula sa mortgage refinancing sa loob ng 3 taon. Kung nag-save ka lamang ng $ 15 sa isang buwan at nagkakahalaga ka ng $ 3,000 sa mga bayarin, kukuha ito ng 200 buwan upang masira kahit.

Gayunpaman, kung ang iyong kabuuang mga gastos upang muling ibalik ang iyong mortgage ay nagkakahalaga ng $ 3,000, halimbawa, at nag-save ka ng $ 50 sa isang buwan sa iyong mortgage payment sa pamamagitan ng pagpapababa nito sa pamamagitan ng halagang iyon, masisira ka kahit sa katapusan ng 5 taon. Minsan, ang mga tao ay nagiging mga serial refinancer, at sa tuwing ang mga rate ng interes ay bumababa ng kalahating punto o isang punto, sila ay nagmamadali upang muling pabutihin, iniisip na ginagawa nila ang matalinong bagay kapag madalas itong kabaligtaran.

Dagdag pa, ang iyong personal na sitwasyon ay maaaring maging kakaiba, at ang pag-refinance ay maaaring magkaroon ng kahulugan sa iyo kapag hindi ito sa iba sa unang pamumula. Halimbawa, sabihin mong pagmamay-ari mo ang pangalawang bahay na may balanse ng mortgage na $ 200,000. Ang mortgage na iyon ay maaaring bayaran sa isang bahagyang mas mataas na rate kaysa sa mga rate ng ngayon. Kung ang mortgage ng iyong pangunahing bahay ay, say, na binabayaran ng higit sa 15 taon, maaari mong malamang na muling ibalik ang iyong pangunahing tahanan sa loob ng 30 taon, panatilihin ang pagbabayad sa parehong, at bayaran ang mortgage sa iyong pangalawang bahay.

Kung ikaw ay nag-aalinlangan, magtanong sa isang propesyonal sa real estate na walang aso sa lahi, tulad ng isang appraiser, o isang escrow officer, o kahit na isang ahente ng real estate upang makalkula ang matematika para sa iyo. Dahil kung humingi ka ng isang tagapagpahiram ng mortgage kung dapat mong muling ibalik, madalas ang sagot sa tanong na iyon ay oo.

Sa panahon ng pagsulat, si Elizabeth Weintraub, CalBRE # 00697006, ay isang Broker-Associate sa Lyon Real Estate sa Sacramento, California.