Pagbabahagi ng Class B Mutual Fund: Kahulugan, Mga Benepisyo, Mga Gastos at Higit Pa

Ang mutual fund ng Class B shares, aka back-loaded funds, ay mutual funds na may singil sa benta, kadalasang tinatawag na load, kapag nagbebenta ka ng pagbabahagi ng pondo. Sa pangkalahatan, ang pangmatagalang halaga ng pagmamay-ari ng mga pondo ng Class B ay maaaring maging mas mahal kaysa sa paghawak ng isang pagbabahagi at palaging mas mahal kaysa sa pagkakaroon ng mababang gastos, mga pondo na walang-load.

Maaaring narinig mo na ang mutual na pondo ng Class B ay isang mahusay na pagbili - lalo na mula sa mga transaksyon-oriented, mga tagapayo / broker na nakabatay sa komisyon. Ngunit, sa parehong oras, maaari mo ring marinig na ang higit pa at higit pang mga kompanya ng pondo ng pondo ay nagsasabing "Goodbye" sa pagbabahagi ng mutual fund B.

Ano ang mga Pagbabahagi ng Class B sa Mutual Fund?

Ang karamihan sa mga mutual funds ay nag-aalok ng iba't ibang uri ng pagbabahagi para sa pagbili (ang mga pagkakaiba ay nasa mga mutual fund fees at gastos ng bawat bahagi ng klase). Ang ilang mga karaniwang mga mutual fund share classes ay kinabibilangan ng: Class A, Class B at Class C mutual fund share. Ang bawat bahagi ng klase ay nangangailangan ng isang pamamahala at operating fee at maraming mga klase sa pagbabahagi ay kasama rin ang isang 12b-1 fee.

Ang mga pagbabahagi ng mutual fund B ay hindi nangangailangan ng mga singil sa benta ng front-end, ngunit nagdadala ng isang contingent deferred sales charge (CDSC) at may mas mataas na 12b-1 fee (isang 1% 12b-1 fee ay pangkaraniwan) kumpara sa iba pang mga klase sa pagbabahagi ng pondo. Ang mga CDSC ay mga singil na ipinapataw sa mga shareholder na nagbebenta ng kanilang pagbabahagi sa pondo sa panahon ng pagsuko.

Ang mga CDSC na ito ay hindi binabayaran sa mga tagapayo, ngunit sa kumpanya ng pondo upang masakop ang iba't ibang mga gastos, kabilang ang mga paunang komisyon ang binabayaran ng pondo sa mga tagapayo (madalas na 4%). Ang mga mamumuhunan ay hindi nakikita ang mga komisyon na darating sa pamamagitan ng mga pondo na binabayaran sa mga tagapayo na nag-aalok ng pagbabahagi ng pondo para sa pagbili.

Ang mga partikular na CDSCs ay nakabalangkas sa prospektus ng mutual fund at ang gastos ay nakasalalay sa kung gaano katagal ang namumuhunan ang kanyang pagbabahagi. Maraming mga mutual fund B shares ang may CDSC na nabawasan sa 0% sa pamamagitan ng anim na taon, samantalang sa taong pitong taon, ang mutual na pondo ng Class B ay na-convert sa mga pagbabahagi ng Class A (na nagdadala ng mga pagsingil sa pagsuko at may mas mababang mga singil na 12b-1).

Dapat Mong Bilhin ang B Pagbabahagi?

Sa ilang mga kaso, kung ihahambing mo ang iba't ibang mga klase sa pagbabahagi ng pondo, maaari kang mabigyan ng isang hanay ng mga sitwasyon kung saan mas maganda ang kaakit-akit kaysa sa iba pang mga klase ng pagbabahagi ng parehong pondo. Halimbawa, kung gagamit ka ng software ng FINRA's Fund Analyzer, maaari mong makita na binigyan ng mas mahabang panahon, at mas mababa sa $ 100,000 upang mamuhunan sa isang pamilya ng pondo, kung gayon ang mga pamamahagi ng mutual fund B ay, madalas na beses, mas naaangkop kaysa sa Class A shares (na kinabibilangan ng mga komisyon ng mga benta ng upfront at breakpoints) at C shares (na nagkakahalaga ng patuloy na 12b-1 na bayarin).

Ngunit, tulad ng anumang pamumuhunan, ang satanas ay kadalasang matatagpuan sa mga detalye. Magiging matalino ka upang manatiling maingat kapag gumagamit ng mga sitwasyong hypothetical upang matukoy ang pinakamahusay na pamumuhunan para sa iyong portfolio.

Halimbawa, ang sitwasyon ng FINRA's Fund Analyzer, at mga katulad nito, ay maaaring maging tumpak kung simpleng paghahambing ng mga istraktura ng bayad ng mga klase ng Class A, Class B at Class C, ngunit ibig sabihin nito na dapat kang bumili ng mutual fund B shares? Ano ang mangyayari kung umalis ang iyong tagapamahala ng pondo? Ano ang mangyayari kung ang pondo ng magkaparehong namamaga ay may mga asset? Ano ang mangyayari kung ang estilo ng mutual fund ay lumilipat mula sa pag-unlad hanggang sa halaga? Sa madaling salita, ano ang mangyayari kung nais mong ibenta ang iyong mga mutual fund B shares?

Kung kailangan mong ibenta ang isang partikular na pagbabahagi ng mutual na pondo ng B para sa alinman sa mga kadahilanang ito, o upang masiyahan ang isang cash crunch, maaari mong madaling lumipat mula sa isang pondo papunta sa isa pa sa loob ng kaparehong pondo ng pamilya na hindi nakakakuha ng mga parusang pagsuko (ngunit, maaari ka pa ring magkaroon ng kapital na kita. Kaya, ang pamilya ba ng pondo na binili mo ang orihinal na pondo ng mutual na B ay may isa pang sapat na pondo sa isa't isa, o mapipilit kang mag-settle sa isang pangkaraniwang pondo upang maiwasan ang mga singil sa pagsuko?

Higit pang mga Problema sa B Pagbabahagi

Palaging magiging tagapayo, at maaaring maging mga namumuhunan, na gustong makipagtalo kung ang pagpili ng mga namamahagi ng pondo sa B ay isang mahinang desisyon - na arguing na ang mga ito ay angkop para sa mga namumuhunan sa ilang mga pangyayari. Sa kasamaang palad, ang paraan ng pagbabahagi ng B ay ipinaliwanag at ang paraan na ibinebenta ay isang pangunahing problema na nakaharap sa mga mamumuhunan ngayon. Milyun-milyong dolyar sa pagbabayad-pinsala ang binabayaran sa mga mamumuhunan para sa mga isyu sa pagiging angkop sa paglipas ng mga taon, samantalang maraming mga brokerage firms ay pinondohan at sinensyang, at ang ilang mga brokers ay kahit na disiplinado at nasuspinde matapos inirerekomenda ang partikular na uri ng pagbabahagi ng mutual fund sa mga namumuhunan ay hindi angkop.

Kasama sa linyang ito, ang mga pagbabahagi ng mutual fund B ay madalas na mischaracterized bilang mga pondo na walang-load, isang partikular na klase ng mga mutual na pondo na hindi naniningil ng mga benta na naglo-load, ngunit maaaring magkaroon ng iba pang mga bayarin. Kung ikaw ay napapailalim sa ito, ang pagbibigay-halaga ng pagbabahagi ng mutual fund B ng isang tagapayo, humawak sa iyong wallet habang lumalakad ka sa pintuan.

Sinasabi Paalam sa B Pagbabahagi

Sa kabila ng kanilang potensyal para sa kakayahang kumita sa mga tagapayo, ang trend sa nakalipas na ilang taon ay para sa mutual funds upang maalis ang mga bahagi ng Class B mula sa mga linya ng pondo ng kumpanya. Ang trend na ito patungo sa mas kaunting mga benta ng mga bahagi ng Class B ay maaaring maging mahusay dahil sa mas mahusay na kaalaman sa mga namumuhunan sa mutual na pondo at mas masigasig na brokerage firm na mga kagawaran ng pagsunod na hindi na inirerekomenda ang mutual fund B shares sa mga mapagtiwala na mamumuhunan hindi para sa mga dahilan ng pagiging angkop, ngunit dahil sa kanilang mataas na komisyon istraktura sa mga tagapayo.

Mag-ingat nang mabuti bago mabili ang pagbabahagi ng mutual fund B na hindi mo maingat na sinaliksik bago bumili at maingat na planuhin ang iyong diskarte sa exit.Ano ang mangyayari kung / kapag kailangan mong ibenta? Maliban kung gaganapin mo ang pondo sa loob ng maraming taon, magkakaroon ka ng singil sa pagbebenta. Gayundin, ang 12b-1 na mga singil na nakalakip sa mga taon na iyong gaganapin sa pondo ay madalas na nadaragdagan ang halaga ng B Pagbabahagi nang mas mataas kaysa sa mga pondo na walang-load.